Sauter la barre de navigation du haut Passer au contenu principal
Illustration de montgolfières.

Les principaux avantages d’investir dans des actions

Les actions peuvent être un élément important de votre portefeuille de placement. En détenant les titres de diverses sociétés, vous pourriez accroître votre épargne, protéger vos fonds contre l’inflation et l’impôt, et maximiser votre revenu de placement. Il est important de comprendre qu’un placement en actions comporte des risques. Comme pour n’importe quel autre placement, il est important de comprendre le rapport risque-rendement et de connaître votre propre tolérance au risque.

Examinons trois avantages des placements en actions.

Accroître. Le rendement à long terme des actions est généralement meilleur que celui des espèces ou des titres à revenu fixe, comme les obligations. Toutefois, le cours des actions fluctue. Les investisseurs pourraient envisager une perspective à long terme pour leur portefeuille d’actions, car l’incidence des fluctuations du marché boursier à tendance à s’atténuer avec le temps.

Protéger. L’impôt et l’inflation peuvent éroder votre patrimoine. Grâce aux placements dans les actions, les investisseurs peuvent profiter d’un meilleur traitement fiscal à long terme, ce qui peut ralentir ou prévenir les effets négatifs de ces deux facteurs.

Maximiser. Certaines sociétés versent des dividendes1 ou des distributions spéciales aux actionnaires, qui peuvent ainsi toucher un revenu de placement régulier et obtenir un meilleur rendement. De plus, le traitement fiscal favorable des actions canadiennes permet à leurs porteurs de conserver une plus grande proportion de leur revenu. (Soulignons que les dividendes versés par des sociétés non canadiennes sont imposés différemment.)

Différentes actions, différents avantages

Les deux grands types d’actions, ci-dessous, offrent différents avantages aux investisseurs.

1. Actions ordinaires

Les actions ordinaires constituent, comme leur nom le laisse entendre, les actions les plus répandues chez les investisseurs canadiens. Voici quelques-uns de leurs avantages :

Croissance du capital. Le cours d’une action fluctue au fil du temps. Quand il augmente, les actionnaires peuvent choisir de vendre l’action à profit.

Revenu de dividendes. Bon nombre de sociétés versent à leurs actionnaires des dividendes qui peuvent constituer une source de revenu fiscalement avantageuse.

Droit de vote. Un droit de vote signifie que l’actionnaire a une certaine emprise sur le choix des dirigeants de la société et l’administration de celle-ci.

Liquidité. En règle générale, les actions ordinaires sont achetées et vendues plus rapidement que d’autres titres comme les biens immeubles, les œuvres d’art ou les bijoux. Les investisseurs peuvent donc les acheter ou les vendre contre des espèces assez facilement.

Traitement fiscal avantageux. Le taux d’imposition du revenu de dividendes et des gains en capital est plus bas que celui du revenu d’emploi et du revenu d’intérêts tiré des obligations ou des CPG.

2. Actions privilégiées

Les actions privilégiées présentent les avantages suivants pour les investisseurs :

Source de revenu fiable. En règle générale, les actions privilégiées sont assorties d’un dividende fixe qui doit être versé avant celui des actions ordinaires.

Revenu plus élevé. Le dividende des actions privilégiées est habituellement plus élevé que celui des actions ordinaires. (Nota : Les deux dividendes font l’objet du même traitement fiscal avantageux.)

Variété. Il existe de nombreux types d’actions privilégiées, dont les caractéristiques diffèrent. Par exemple, certaines autorisent l’accumulation des dividendes non versés, et d’autres peuvent être converties en actions ordinaires.

Les avantages des dividendes

En versant des dividendes, les sociétés distribuent une part de leur bénéfice aux actionnaires. Habituellement, les dividendes sont versés en espèces chaque trimestre. Cela dit, les sociétés n’en versent pas toutes. Par exemple, celles qui prennent encore de l’expansion peuvent choisir de réinvestir leur bénéfice dans l’entreprise aux fins de croissance.

dividends.

Les dividendes présentent divers avantages pour les investisseurs :

Rendement. Les dividendes versés sur les actions peuvent accroître le rendement total des placements.

Volatilité. Les dividendes peuvent atténuer la volatilité en soutenant le cours de l’action.

Revenu. Les dividendes peuvent assurer un revenu de placement aux investisseurs.

Stabilité. Les sociétés qui gèrent efficacement leurs flux de trésorerie ont tendance à maintenir leurs dividendes ou à les faire croître. La stabilité de l’entreprise et la croissance du bénéfice se traduisent souvent par une hausse du cours de l’action au fil du temps.

Imposition. Au Canada, le taux d’imposition des dividendes est plus bas que celui du revenu d’intérêts tiré des obligations ou des CPG.

Exemple : Comme l’indique ce tableau, le rendement après impôt des dividendes est supérieur à celui des intérêts d’un produit à revenu fixe en raison des crédits d’impôt. Cet exemple est fondé sur la tranche d’imposition marginale la plus élevée d’un résident de l’Ontario pour l’année 2018.

  Intérêts Dividendes canadiens déterminés Gains en capital
Gain en capital brut     1 000,00 $
Inclus dans le revenu 1 000,00 $ 1 000,00 $ 500,00 $
Majoration (à 38 %)   380,00$  
Total inclus dans le revenu 1 000,00$  1 380,00$ 500,00 $
Impôt fédéral 330,00$ 455,40$ 165,00$
Moins le crédit d’impôt fédéral pour dividendes   (207,27 $)  
Impôt provincial (déduction faite du crédit d’impôt provincial pour dividendes) 205,30$ 145,31$  102,65$
Total de l’impôt 535,30$  393,44$ 267,65$
Montant après impôt 464,70$  606,56$ 732,35$
Taux d’imposition marginal 53,53 % 39,34 % 26,77 %

Aide-mémoire : Saviez-vous que vous pouvez réinvestir automatiquement vos dividendes?

Vous pouvez demander à RBC Placements en Direct de réinvestir automatiquement les dividendes en espèces versés sur des titres admissibles en achetant en votre nom des parts des mêmes sociétés2. Apprenez-en davantage sur le programme de réinvestissement des dividendes (PRD).

L’information présentée dans cet article est fournie à titre indicatif uniquement. Elle ne constitue en aucun cas des conseils financiers personnels. Veuillez consulter votre conseiller professionnel pour discuter de vos besoins financiers et fiscaux particuliers.

Académie des placements. Le savoir soutient le succès. Visitez maintenant.

RBC Placements en Direct Inc. et Banque Royale du Canada sont des entités juridiques distinctes et affiliées. RBC Placements en Direct Inc. est une filiale en propriété exclusive de Banque Royale du Canada et elle est membre de l’Organisme canadien de réglementation du commerce des valeurs mobilières et du Fonds canadien de protection des épargnants. Banque Royale du Canada et certains de ses émetteurs sont reliés à RBC Placements en Direct Inc. RBC Placements en Direct Inc. ne fournit pas de conseils en placement et ne fait pas de recommandations concernant l’achat ou la vente de titres. Les investisseurs sont responsables de leurs décisions de placement. RBC Placements en Direct est un nom commercial utilisé par RBC Placements en Direct Inc. ®/MC Marque(s) de commerce de Banque Royale du Canada. RBC et Banque Royale sont des marques déposées de Banque Royale du Canada. Utilisation sous licence. © Banque Royale du Canada, 2019. Tous droits réservés.

1Dividends earned pursuant to DRIP may be subject to requirements imposed by the Income Tax Act (Canada). It is your responsibility to ensure that any associated tax requirements or obligations are satisfied.

2La liste des titres admissibles au PRD peut être modifiée à tout moment, sans préavis. RBC Placements en Direct achètera uniquement des actions entières. Certaines exclusions peuvent s’appliquer. Certains titres admissibles tels que les actions privilégiées et les actions ordinaires avec droit de vote ne seront pas réinvestis en parts supplémentaires du même titre, mais plutôt en actions ordinaires sous-jacentes sans droit de vote ou en titres similaires.

Les opinions exprimées dans cette publication sont d’intérêt général et ne reflètent pas nécessairement les opinions de RBC Placements en Direct. Par ailleurs, les produits, services et titres mentionnés dans cette publication sont offerts uniquement au Canada et dans les autres territoires où la loi autorise leur mise en vente. Si vous n’êtes pas actuellement résident du Canada, vous ne devez pas accéder à l’information accessible sur le site Web de RBC Placements en Direct.

> Prochaine: Actions : comprendre le lien entre risque et rendement

EXPLOREZ DAVANTAGE
Mains tenant des pièces de puzzle connectées

Devrais-je avoir un REER, un CELI ou les deux?

Au lieu de choisir entre un REER et un CELI, l’investisseur Canadien peut détenir les deux et combiner leurs avantages.

Une tête de fil portant un chapeau reliant les actions les plus négociées du mois dernier.

Les 10 actions et FNB les plus négociés en mai 2024

Voici les actions que les clients de RBC Placements en Direct ont le plus négociées et ajoutées à leur liste de cotes en mai.

Une tête de fil portant une casquette de baseball reliant les actions les plus négociées du mois der

Les 10 actions et FNB les plus négociés en avril 2024

Voici les actions que les clients de RBC Placements en Direct ont le plus négociées et ajoutées à leur liste de cotes en avril.